¿Qué son los indicadores técnicos?
Los indicadores técnicos son herramientas auxiliares para el análisis de gráficos y proporcionan métodos de análisis cuantitativo para captar las tendencias de los precios. Aquí presentamos principalmente algunos indicadores técnicos relativamente confiables y de uso común.
1. Índice de Momentum (Momentum)
Se utiliza para medir la velocidad de cambio de las tendencias de precios. Su premisa es que, al igual que el movimiento de un automóvil, debe acelerarse antes de avanzar bruscamente y desacelerarse antes de cambiar. Lo mismo ocurre con el mercado, antes de que comience a subir o bajar bruscamente, el tipo de cambio debe acelerarse. , primero debe desacelerarse. Por lo tanto, conociendo la velocidad de las fluctuaciones del tipo de cambio, se puede saber si el tipo de cambio está en vísperas de un cambio importante o está a punto de revertirse.
La fórmula de cálculo es: Índice de impulso M = precio de cierre actual - precio de cierre de hace n períodos
En el mercado de divisas, a menudo se utilizan 10 días como período de análisis de impulso, es decir es decir, n períodos durante 10 días.
Si el precio sube y el índice de impulso es positivo, indica que la tendencia alcista se está acelerando; si la curva del índice de impulso pasa de ascendente a plana, indica que la velocidad de aumento del precio se ha estabilizado; La curva del índice de impulso comienza a moverse hacia Si la línea cero cae, indica que aunque la tendencia alcista de los precios no ha cambiado, se ha desacelerado y esta tendencia alcista está perdiendo impulso.
Si el precio cae y el índice de impulso es negativo, indica que la tendencia a la baja se está acelerando; si la curva del índice de impulso pasa de caer a plana, indica que la velocidad de caída del precio se ha estabilizado; La curva del índice de impulso comienza a moverse hacia Un rebote desde la línea cero indica que aunque la tendencia a la baja de los precios no ha cambiado, se ha desacelerado y esta tendencia a la baja está perdiendo impulso.
2. Índice de fuerza relativa (RSI)
Como su nombre indica, es "un indicador que indica la fuerza relativa de los cambios de precios" y se utiliza para medir el poder de los compradores. y vendedores en el mercado.
La fórmula de cálculo del RSI es la siguiente:
RSI=100-100/(1 RS), donde RS=el incremento total del precio de cierre en N días/el total disminución del precio de cierre en N días.
Las duraciones de los períodos de cálculo del RSI comúnmente utilizadas son 9 días y 14 días. Por supuesto, los inversores también pueden intentar utilizar otras duraciones de períodos diferentes para medir las tendencias de los precios.
El índice varía entre 0 y 100. Tomemos como ejemplo el RSI de 14 días. En términos generales, cuando el RSI es igual a 50, significa que la intensidad de compra es igual a la intensidad de venta; si el RSI es inferior a 30, significa que el mercado está sobrevendido; es probable que el precio se recupere, cuanto más bajo sea el índice, mayor será la posibilidad de un rebote; si el índice es superior a 70, significa que el mercado está sobrecomprado y es probable que el precio caiga. mayor la posibilidad de un ajuste a la baja. La amplitud del RSI es inversamente proporcional a la duración del período de cálculo seleccionado. Por ejemplo, para el RSI de 9 días, es más razonable establecer la línea de sobreventa/sobreventa en 80/20 que en 70/30. En aplicaciones prácticas, los tipos de cambio de diferentes monedas tendrán diferentes juicios sobre los valores de sobrecompra/sobreventa debido a sus diferentes características de tendencia, por lo que los inversores deben aplicarlos con flexibilidad.
El valor más singular del RSI en el campo del análisis técnico es que puede detectar de antemano la posible tendencia de reversión del precio a través del fenómeno de que la tendencia del precio es opuesta a la tendencia del RSI. Este fenómeno es necesario. "desviación". Por ejemplo, el precio alcanza un nuevo máximo mientras sube, pero el RSI no alcanza un nuevo máximo o el precio alcanza un nuevo mínimo mientras baja, pero el RSI no forma un nuevo mínimo; Esto suele ser una señal temprana de que la acción del precio está a punto de revertirse, lo cual es más común. Dibujar una línea de tendencia en la curva RSI puede mostrar de forma más intuitiva el fenómeno de divergencia. Por ejemplo, la tendencia real del precio puede formar una línea de tendencia ascendente, pero al mismo tiempo la línea de tendencia de la curva RSI es descendente, lo que normalmente significa una divergencia.
La razón por la que los participantes del mercado utilizan ampliamente el RSI es que su fenómeno de divergencia a menudo puede señalar signos de una posible reversión de precios por adelantado, recordándonos que debemos tomar ganancias de manera oportuna sin perseguir altibajos.
RSI no sólo es adecuado para el análisis de tendencias, sino también para el análisis de patrones, como doble techo, doble fondo, cabeza y hombros, etc.
3. Estocástico
También conocido como método de predicción de línea KD, se calcula principalmente estudiando las fluctuaciones de precios del precio más alto, el precio más bajo y el precio de cierre actual en los últimos días. Descubra la fortaleza y debilidad del mercado, así como los fenómenos de sobrecompra y sobreventa, para encontrar puntos de compra y venta. En comparación con otros indicadores, la línea KD no solo tiene en cuenta los cambios en los precios más altos y más bajos dentro de un período de tiempo, sino que también integra el concepto de velocidad promedio móvil para formar una base más precisa para las señales de compra y venta. la línea KD se ha convertido en una herramienta de indicador de sensibilidad basada en riesgos para mercados volátiles, tiene un cierto efecto en el análisis técnico a corto plazo
Consta de dos índices, K y D. La fórmula de cálculo es de la siguiente manera:
K = (C-Ln)/(Hn-Ln)*100
Donde C: el precio de cierre actual
Ln: el más bajo precio dentro de n días
Hn: El precio más alto dentro de n días
D es el promedio simple de las últimas tres K.
Los valores de K y D varían ambos entre 0 y 100. En aplicaciones prácticas, las líneas K y D generalmente se colocan en el mismo gráfico técnico para su examen y búsqueda de señales de precios.
Utilizando los cambios de la línea K y la línea D, puede obtener señales de sobrecompra y sobreventa. En términos generales, cuando la línea D está por debajo de 15, indica que el mercado está sobrevendido; cuando la línea D está por encima de 85, indica que el mercado está sobrecomprado; Más importante aún: las líneas K y D que se cruzan en el área de sobrecompra/sobreventa proporcionan una señal de compra y venta a corto plazo más efectiva. Por ejemplo, en el área de sobreventa, si la línea K cruza hacia arriba a través de la línea D que ha comenzado a subir, generalmente es una señal de compra fuerte; en el área de sobrecompra, si la línea K cruza hacia abajo desde la línea D que ha comenzado a subir; caer, suele ser una señal fuerte de venta. Cuando el valor del KD cruza alrededor de 50, es un mercado alcista y los inversores deberían esperar y ver.
Además, como valor añadido a los valores K y D, el valor J también es un indicador auxiliar para el análisis del valor KD. Su fórmula de cálculo es: Valor J = 3D-2K.
La función del valor J es encontrar la parte superior e inferior por delante del valor K y el valor D. En términos generales, si el valor J es mayor que 100, está sobrecomprado, y si es menor que 10, está sobrevendido.
4. Convergencia y Divergencia de la Media Móvil (MACD)
Este indicador se basa en la media móvil ponderada exponencialmente. Seleccione dos promedios móviles ponderados exponencialmente con diferentes períodos de tiempo, calcule la diferencia entre los dos y conecte los puntos representados por estas diferencias en una curva en el gráfico técnico para obtener la línea MACD. Luego, basándose en esta línea MACD, se crea una media móvil ponderada exponencialmente en el mismo gráfico, denominada línea de señal. Los cambios entre la línea MACD y la línea de señal pueden proporcionar señales de cambios de tendencia.
La línea MACD es un método de análisis basado en medias móviles. El principio es que la relación entre la media móvil rápida y la media móvil lenta cambiará según diferentes tendencias de precios. Su ámbito de aplicación es relativamente amplio. No sólo puede proporcionar señales de cambios de precios en condiciones de consolidación, sino también analizar tendencias del mercado con tendencias obvias.
Cuando la línea MACD cruza la línea de señal hacia arriba, a menudo constituye una señal de compra. Si la línea MACD continúa subiendo y permanece por encima de la línea de señal, indica que la tendencia del precio es alcista; cuando la línea MACD cruza la línea de señal hacia abajo, si la línea MACD continúa cayendo y permanece por debajo de la línea de señal, indica que la tendencia del precio es a la baja.
5. Índice de cambio direccional
Los indicadores técnicos relacionados con el índice de cambio direccional incluyen principalmente tres elementos: indicador direccional positivo (DI), indicador direccional negativo de dirección inversa (-DI) e Índice de movimiento direccional promedio (ADX).
El proceso de cálculo de estos indicadores es el siguiente:
(1) Calcular los cambios direccionales, incluido el movimiento direccional positivo (Positive Directional Movement, DM) y el movimiento direccional inverso (Negative Directional Movement). , -DM), representa respectivamente la amplitud del aumento y la disminución del precio;
(2) Calcule el índice direccional DI y -DI;
Primero calcule la amplitud real (Rango verdadero, TR), la amplitud real muestra la amplitud efectiva máxima de los cambios de precios en cada período de tiempo,
DI= DM/TR -DI=-DM/TR
DI y -DI respectivamente Indica el cambio en el aumento o disminución del precio dentro de un cierto período de tiempo.
(3) Calcular el índice de movimiento direccional promedio
Primero calcular el índice de movimiento direccional (Índice de movimiento direccional, DMI)
DMI=[ (DI) - (-DI) ] / [ ( DI) (-DI) ] *100
Calcule el promedio móvil basado en DMI para obtener el índice de cambio direccional promedio ADX.
En análisis específicos, la línea DI, la línea -DI y la línea ADX generalmente se crean en un gráfico técnico.
Si la línea DI y la línea -DI se separan y se mueven en direcciones opuestas, mientras la línea ADX sube, normalmente muestra que hay una tendencia clara en el movimiento del precio. Cuanto más fuerte sea la tendencia, más separadas estarán la línea DI y la línea -DI. En términos generales, cuando la línea ADX está por encima de 25, indica que la tendencia del precio es relativamente fuerte, y viceversa, cuando la línea ADX está por encima de 25, indica que la tendencia es débil. El movimiento de la línea ADX puede reflejar la fuerza de la tendencia, pero no puede determinar si la tendencia del precio está subiendo o bajando. Si la línea DI es más alta que la línea -DI, indica una tendencia alcista; de lo contrario, indica una tendencia a la baja.
Si la línea ADX cae, suele indicar que la tendencia del precio ha comenzado a entrar en una fase de consolidación y la tendencia original desaparece gradualmente. Cuando la línea ADX cae por debajo de la línea DI y la línea -DI, indica que la tendencia se ha detenido. Cuando la línea ADX comienza a subir desde debajo de la línea DI y la línea -DI y cruza la línea inferior, generalmente indica que una nueva tendencia está a punto de comenzar.
Resumen
Al utilizar los indicadores técnicos anteriores para el análisis, debe tenerse en cuenta que cuando la tendencia del precio muestra una tendencia obvia, algunos indicadores pueden volverse inválidos gradualmente, por ejemplo, su indicador. Los valores pueden permanecer en las zonas de sobrecompra y sobreventa durante mucho tiempo sin que la tendencia real de los precios se revierta, el fenómeno de divergencia también puede existir durante mucho tiempo pero no tener ningún efecto.
El correcto análisis y valoración de las tendencias es lo primero. Sólo sobre esta base podremos decidir qué indicadores técnicos son más eficaces como herramientas auxiliares. El análisis técnico no debe centrarse únicamente en los cambios en un indicador o una forma, sino que debe integrar múltiples herramientas como el análisis de tendencias, el análisis morfológico y el análisis de indicadores, y cooperar y confirmarse entre sí para lograr resultados satisfactorios.