Una lectura obligada para los principiantes que ingresan al mercado financiero.

Hola a todos, soy el hermano Hu. El mercado financiero y su mercado de derivados han estado atrayendo a grupos de amigos debido a sus altos riesgos y altos rendimientos. Si eres nuevo, te recomiendo que comprendas algunas preguntas antes de comenzar.

1. La diferencia entre inversión, especulación y comerciantes:

A primera vista, mucha gente debe pensar que "inversión" y "especulación" son fáciles de distinguir, pero cuando se escribe Escríbalo con cuidado. Le resultará difícil distinguir entre estas palabras. Como dos palabras básicas en el diccionario financiero, si las miras desde una perspectiva inglesa, sus diferencias son enormes: inversión (los amigos interesados ​​pueden consultar el diccionario inglés-inglés).

Pero a juzgar por la forma de expresión en chino, en realidad es difícil distinguirlo. Por ejemplo, alguien a mi alrededor dijo recientemente: "Acabo de comprar algunas casas para invertir y las casas no se derrumbarán mucho". Pero quiero decir, ¿realmente lo entiende? ¿Es esto una inversión?

Como "comerciante" envuelto en misterio, es posible que menos personas lo sepan.

No creas que la diferencia entre estas tres palabras no es importante. De hecho, creo que este es el requisito previo más importante para comprender correctamente esta industria. Por conveniencia, permítame darle un ejemplo:

Primero, veamos el tono de varias personas diferentes:

Inversor: Ah, esta acción subirá en el futuro. El precio es demasiado barato ahora.

Comerciante: Ah, esta acción seguirá subiendo en el futuro, porque ahora se encuentra en un canal ascendente.

Especulador: Ah, ¿escuché que iQiyi va a ser privatizada? Comprar ahora. Comprar ahora.

A continuación, echemos un vistazo al significado detrás de ellos:

Inversión: un medio para analizar la relación entre precio y valor.

Trading - se refiere al análisis de la relación entre precios y precios.

Especulación - se refiere al análisis de la relación entre precios y sueños.

Desde una perspectiva cíclica, estos tres roles se pueden distinguir mejor: la inversión es generalmente un ciclo de largo plazo (5-10 años o incluso más), y también es el comportamiento con los mayores rendimientos esperados. La participación accionaria de Buffett 10 veces en diez años (10 veces le dará un rendimiento 10 veces mayor en 10 años) es la mejor explicación. El trading generalmente se refiere a un comportamiento que tiene un ciclo de ganancias de corto a mediano plazo (que va desde unas pocas semanas hasta unos meses), con ganancias entre niveles medios y bajos. La especulación generalmente se refiere al comportamiento de obtener enormes ganancias en un período de tiempo relativamente corto, que se caracteriza por una relación insumo-producto particularmente alta.

Cuando ingresa al mercado por primera vez, debe, debe, debe comprender si es un inversionista, un comerciante o un especulador. Por ejemplo, en el mercado de valores, lo peor que se puede hacer es pensar como un especulador, operar como un comerciante y hablar como un inversor que habla. Sugiero encarecidamente que no se confundan estos tres puntos de vista y prácticas. Si conoces a alguien que hace esto, definitivamente no es alguien que regaña al mercado.

(En artículos posteriores analizaré en profundidad lo importante que es el posicionamiento de estos tres roles para que usted se prepare para invertir una suma de dinero en el mercado financiero.)

2. Invertir en productos financieros y ¿Cuáles son las diferencias entre invertir en derivados financieros?

Los productos financieros de Xiayi, también conocidos como productos financieros primarios, se refieren a contratos que pueden formar directamente activos financieros o pasivos financieros, incluidas acciones, bonos, letras a corto plazo, etc. Los productos financieros derivados, también conocidos como derivados financieros, son productos financieros derivados cuyos precios cambian con el precio (o valor) del producto financiero subyacente, incluidos contratos a término, futuros financieros y opciones. Si cree que la expresión anterior es demasiado complicada, también puede comprender que la mayor diferencia entre las dos es que una tiene apalancamiento financiero y la otra no.

En tercer lugar, ¿qué es el apalancamiento financiero? ¿O comercio apalancado?

En general, la negociación de derivados financieros va acompañada de apalancamiento financiero. El apalancamiento, como sugiere el nombre, consiste en utilizar un objeto más pequeño para hacer palanca en un objeto más grande. El apalancamiento financiero significa que puede utilizar menos dinero para operar con más dinero. En otras palabras, cuanto mayor sea el apalancamiento financiero, mayor será la utilización de su capital.

Por ejemplo:

Por ejemplo, si tienes 100 yuanes y te doy un apalancamiento 10 veces mayor, entonces tus fondos disponibles serán 1000 yuanes. Si usas estos 1.000 yuanes para comprar algo, siempre que el precio aumente un 1%, puedes ganar 10 yuanes. En comparación con su capital, ¡su tasa de rendimiento es del 10%! Si el precio aumenta un 10%, ¡obtendrás un retorno del 100%! ¡Por supuesto, perder dinero es lo mismo! Cuando entré en contacto por primera vez con esta industria, los productos de oro estaban básicamente apalancados 100 veces, los productos de plata generalmente estaban apalancados 200 veces y el más exagerado era el petróleo crudo, ¡que podía alcanzar hasta 500 veces apalancamiento! ¡1 yuan se puede convertir en 500 yuanes! Quebrar y hacerse rico de la noche a la mañana puede suceder en un abrir y cerrar de ojos.

Da miedo pensar en ello ahora. (Cabe señalar que, a menos que se indique lo contrario en artículos futuros, todos mis productos comerciales son derivados financieros, pero el índice de apalancamiento es diferente).

4.

Algunas personas pueden preguntar: el intercambio no es estúpido al brindarle un apalancamiento financiero tan alto. ¿Qué pasa si pierdes dinero? Oye, oye, los intercambios no son estúpidos. Si desea realizar operaciones apalancadas, continúe y pague el margen primero. Una vez completada la transacción, se lo devolveré sin ninguna pérdida.

O usa el ejemplo anterior:

Aún te quedan 100 yuanes. Si el intercambio le brinda un apalancamiento de 10 veces, el intercambio estipula que antes de negociar, por favor deje el 10% de su capital conmigo, lo que significa congelar sus 10 yuanes en nuestro intercambio. Ahora sólo tienes 90 yuanes disponibles. Si sufre una pérdida en una transacción y el saldo flotante restante en su cuenta (tenga en cuenta que su transacción aún no ha finalizado) es inferior a 10 yuanes, lo siento, pero el intercambio considera que su crédito es insuficiente y usted ¡Ya no puedes comerciar y el intercambio tomará la iniciativa para ayudarte a cerrar el trato! ¡Llámalo liquidación! ¡En este momento, su pérdida flotante se convierte en una pérdida real! ¡Comúnmente conocido como "estilo hot"!

A primera vista, el intercambio parece ser muy amable y tomará la iniciativa para ayudarle a cerrar su posición para que no se quede sin dinero. De hecho, si opera mucho, incluso si ve un movimiento correctamente, ¡es posible que no pueda soportar una pequeña fluctuación de precios!

5. ¿Qué es una transacción de 1 lote?

Bit, un nombre de unidad, se utiliza para describir la cantidad de activos financieros que compramos. En diferentes mercados comerciales, la cantidad de activos financieros estandarizados que representa es diferente. Por ejemplo, en el mercado de valores, cuando decimos comprar 1 lote, nos referimos a comprar 100 acciones de una determinada empresa. Mercado de comercio de metales preciosos, mercado periférico, 1 lote de oro = 100 onzas (1 onza ≈ 31,1 gramos), 1 lote de plata = 2000-5000 onzas. En las bolsas nacionales, 1 lote de oro = 1000 gramos, 1 lote de plata = 1000 gramos, 15 kilogramos.

6. ¿Qué es un puesto?

Significa la cantidad de activos financieros estandarizados que posee. Por ejemplo, tener 1 lote de plata significa que compró 1000 gramos de plata.

7. ¿Qué es alcista y bajista? ¿Qué es largo y qué es corto?

Ser alcista significa pensar que el precio subirá, mientras que bajista significa pensar que el precio bajará. Ir largo significa comprar cuando el precio sube y ganar dinero cuando el precio sube. La venta en corto significa comprar y vender, y si el precio baja, se puede ganar dinero.

Si no estás interesado en las siguientes dos preguntas, no es necesario que las leas. Simplemente no quiero explicarlos en artículos posteriores:

8. ¿Qué es la "hipótesis del mercado eficiente"?

Esta es una teoría muy famosa en la economía clásica. Su punto central es que los inversores que participan en el mercado son lo suficientemente racionales y pueden responder rápida y razonablemente a toda la información del mercado. Según esta teoría, en un mercado de valores con leyes sólidas, buenas funciones, alta transparencia y suficiente competencia, toda la información valiosa se ha reflejado de manera oportuna, precisa y completa en la tendencia del precio de las acciones, incluido el valor actual y futuro de la empresa. . A menos que haya manipulación del mercado, los inversores no pueden obtener beneficios excedentes por encima del promedio del mercado analizando los precios anteriores.

Soy un partidario opuesto de esta teoría y mi teoría comercial se basa en la oposición de esta teoría.

9. ¿Qué son las “expectativas racionales” o las “personas racionales”?

Ésta es otra suposición famosa en economía. En pocas palabras, supone que las personas son racionales, por lo que harán pleno uso de la información que tienen para actuar sin cometer errores sistemáticos. Entonces, en promedio, las expectativas de las personas deberían ser precisas. Desde mi perspectiva comercial, creo que esta visión es una completa tontería.

Espero que las preguntas anteriores le ayuden a leer mejor los artículos sobre inversión financiera en el futuro, incluidos mis artículos de seguimiento.

Continuaré compartiendo algunas experiencias y registros de transacciones sobre especulación financiera y comercio. Los amigos que estén interesados ​​pueden comunicarse conmigo. El pensamiento progresa.